Rekor Systems, Inc. (나스닥:REKR)의 36% 주가 상승에서 빠진 퍼즐 조각

출처: 셔터스톡

Rekor Systems, Inc. (나스닥:REKR) 주가는 지난달에만 36% 상승하며 최근 상승세를 이어가고 있습니다. 나쁜 소식은 지난 30일 동안 주가가 회복된 후에도 주주들이 지난 1년 동안 약 7.6% 하락했다는 점입니다.

가격이 급등했지만, 미국 소프트웨어 업계 전체 기업의 절반 가까이가 주가수익비율(P/S)이 6.1배 이상이고 13배 이상의 주가수익비율(P/S)도 이례적인 수준이 아니라는 점을 고려할 때, 현재 레코시스템즈는 주가 대비 매출(또는 'P/S') 비율이 4.7배로 여전히 매수 신호를 보내고 있을 수 있습니다. 그러나 P/S는 이유가 있을 수 있으며 정당한지 확인하기 위해 추가 조사가 필요합니다.

 

나스닥CM:REKR 가격 대비 매출 비율 대 산업 2025년 2월 19일

레코 시스템즈의 성과

최근 대부분의 다른 기업보다 우수한 매출 성장률을 기록한 Rekor Systems는 비교적 좋은 성과를 거두고 있습니다. 한 가지 가능성은 투자자들이 앞으로 이러한 강력한 수익 성과가 덜 인상적일 수 있다고 생각하기 때문에 P/S 비율이 낮을 수 있다는 것입니다. 그렇지 않다면 기존 주주들은 주가의 향후 방향에 대해 매우 낙관적일 이유가 있습니다.

수익 예측이 낮은 주가수익비율과 일치합니까?

Rekor Systems는 P/S 비율을 정당화하기 위해 업계에 뒤처지는 저성장을 초래해야 합니다.

돌이켜보면, 작년은 회사의 매출에 44%의 특별한 이익을 가져다주었습니다. 최근 3년 동안 단기 실적에 힘입어 전체 매출이 214%나 크게 증가했습니다. 따라서 최근 매출 성장이 회사에 매우 뛰어났다고 말할 수 있습니다.

향후 매출은 내년에 36% 증가할 것으로 예상됩니다. 이는 전체 업계의 17% 성장률 전망치보다 훨씬 높은 수치입니다.

이 정보를 통해 레코 시스템즈가 업계보다 낮은 주가수익비율로 거래되고 있다는 점이 이상하다는 것을 알 수 있습니다. 대부분의 투자자들은 회사가 미래 성장 기대치를 달성할 수 있다는 확신이 전혀 없는 것 같습니다.

Rekor Systems의 P/S에서 배울 수 있는 것은?

최근 Rekor Systems의 주가가 급등했지만 여전히 주가수익비율(P/S)은 완만합니다. 주가 대비 매출 비율의 힘은 주로 밸류에이션 도구라기보다는 현재 투자자 심리와 미래 기대치를 측정하는 데 있다고 할 수 있습니다.

Rekor Systems의 애널리스트 예측에 따르면, 뛰어난 매출 전망이 예상했던 것만큼 P/S에 기여하지 못하고 있는 것으로 나타났습니다. 이와 같은 강력한 성장 예측을 볼 때, 잠재적 위험이 P/S 비율에 상당한 압력을 가할 수 있다고 가정할 수밖에 없습니다. 적어도 가격 리스크는 매우 낮아 보이지만 투자자들은 향후 수익에 변동성이 클 수 있다고 생각하는 것 같습니다.

또한 고려해야 할 Rekor Systems에 대한 경고 신호 2개(1개는 잠재적으로 심각합니다!)를 발견했다는 점도 주목할 필요가 있습니다.