로켓 랩 USA가 $24 미만일 때 구매해야합니까?

요점

• 로켓 랩 USA는 SpaceX에 이어 미국에서 두 번째로 많이 사용되는 발사 서비스입니다.
• 주가는 1년 만에 400% 급등했으며, 2024년에는 기록적인 16건의 출시를 기록했습니다.
• 중요한 단계로 로켓랩은 2025년 말에 더 큰 중성자 로켓을 발사할 계획입니다.

로켓랩 USA(RKLB -4.00%)는 지난 한 해 동안 주가가 약 400% 급등하는 등 놀라운 상승세를 보이고 있습니다. 이 로켓 회사는 최근 기록적인 발사의 해를 맞이하며 업계 대기업 SpaceX에 이어 미국에서 두 번째로 많이 활용되는 발사 서비스로서의 입지를 확고히 다졌습니다.

 

이 회사는 올해 더 큰 로켓을 출시할 계획이며, 이를 통해 수익률을 높이고 수익을 크게 높일 수 있는 잠재력을 가지고 있습니다. 그러나 출시 일정이 약간 지연되면서 최근 몇 주 동안 주가가 하락했습니다. 현재 주가는 고점 대비 39% 하락했습니다.

 

최근 몇 주 동안 주가가 하락한 지금이 투자자들이 뛰어들어 주식을 매수할 수 있는 기회일 수 있습니다. 다음은 투자자가 알아야 할 사항과 로켓랩 USA에서 다음에 기대할 수 있는 사항입니다.

우주 경제에서 빠르게 성장하는 플레이어

로켓 랩 USA는 소형 위성을 궤도에 쏘아 올리는 기업들의 단골 파트너가 되었습니다. 이 회사는 전자 로켓을 통해 적재량이 적은 고객을 위해 비용 효율적인 임무를 수행합니다.

3월 18일, 로켓랩은 프랑스 사물인터넷(IoT) 운영사인 키네이스를 위해 다섯 개의 위성을 저궤도에 배치했습니다. 이는 회사와의 다섯 번째 출시 계약 중 다섯 번째 계약이었습니다. 로켓랩은 2017년 설립 이후 지난해 16번, 2025년 현재까지 4번의 미션을 수행하는 등 61번의 미션을 완료했습니다.

 

로켓 랩은 또한 우주선 공학 및 설계 서비스, 부품, 제조 및 궤도 위 임무 수행을 제공합니다. 이 우주 시스템 사업은 발사 서비스를 잘 보완하며 우주 회사의 훌륭한 성장 원천이 되었습니다.

작년에는 4억 3,600만 달러의 기록적인 매출과 1억 1,600만 달러의 총이익을 기록한 로켓랩의 실적이 견조했습니다. 우주 시스템 사업은 이 총 수익의 8,160만 달러를 차지했으며, 발사 서비스가 나머지를 차지했습니다.

 

YCharts의 RKLB 수익(TTM) 데이터

공간 가치 사슬에서 입지 확대

로켓랩은 최근 공기, 우주, 모바일 애플리케이션용 레이저 광통신 단말기 제공업체인 마이나릭 AG를 인수한다고 발표했습니다.

이번 인수를 통해 로켓랩은 위성 간 연결에 중요한 광통신 단말기의 생산 규모를 확대할 수 있게 되었습니다. 이를 더 저렴하고 대량으로 제공하여 로켓랩의 대형 위성 별자리 서비스 능력을 강화하고 제조 효율성을 향상시키는 것을 목표로 합니다.

 

미나릭은 이미 로켓랩과 우주개발청과의 5억 1,500만 달러 규모의 프라임 계약과 같은 고가 계약을 체결한 하청업체입니다. 이번 인수를 통해 로켓랩은 공급망에 대한 통제력을 높이고 생산 효율성을 개선하며 보다 신속한 배송을 제공할 수 있게 되었습니다. 로켓랩의 설립자이자 CEO인 피터 벡 경은 이렇게 말했습니다:

 

우리는 몇 년 동안 이 전략적 방향에 대해 매우 명확하게 밝혀왔습니다 -- 로켓 랩은 우주 가치 사슬의 모든 부분을 추구하고 있습니다. 우리는 자체 로켓을 발사하고, 별자리 부피로 위성을 제작하며, 이제 우주 경제의 마지막 단계이자 가장 가치 있는 부분에 가까워지고 있습니다. 새로 발표된 플라텔라이트 우주선을 사용하여 우주에서 데이터와 서비스를 제공하기 위해 별자리를 직접 운영하고 있습니다.

우주 시스템 사업은 순조롭게 성장하고 있으며 로켓랩 전체 사업의 중요한 부분을 차지하고 있습니다.

중성자 로켓 발사가 약간 지연되었습니다

향후 성장의 또 다른 핵심 요소는 중성자 로켓이 될 것입니다. 위성 별자리 배치, 화물 재보급, 행성 간 탐사 등 다양한 임무를 위해 설계된 로켓랩의 재사용 가능한 중형 리프트 발사체입니다. 로켓은 최대 13,000킬로그램의 적재물을 지구 저궤도로 운반할 것으로 예상되며, 로켓랩의 아르키메데스 엔진으로 구동됩니다.

 

뉴트론 로켓은 로켓랩에 더 큰 발사체를 제공하여 더 많은 수익성 있는 민방위 계약을 체결하고 SpaceX의 팰컨 9 발사체와 더 잘 경쟁할 수 있도록 지원합니다. 이 회사는 Neutron이 Electron보다 6배 더 큰 매출과 이익을 창출하여 상당한 성장과 마진 확대의 길을 열 수 있을 것으로 예상합니다.

 

2025년 중반에 발사할 계획이었던 중성자 로켓의 준비 상태에 대한 몇 가지 의문이 제기되었습니다. 이 회사는 현재 2025년 하반기에 이 로켓의 발사를 목표로 하고 있습니다. 소폭의 하락이지만 추가 하락이 발생할 수 있다는 우려가 있을 수 있으며, 이는 지난 몇 달 동안 주가가 타격을 입은 이유 중 하나입니다.

오늘 Rocket Lab USA를 구매하시겠습니까?

로켓랩은 우주 경제에서 한 자리를 차지하고 있으며, 맥킨지 앤 컴퍼니의 추정에 따르면 2035년까지 1조 8,000억 달러까지 성장할 수 있을 것으로 예상됩니다. 이 회사는 10억 6,700만 달러의 수주잔고를 자랑하며 발사 서비스 및 우주 시스템 사업에 대한 견조한 수요를 보이고 있습니다.

 

최근 뉴트로닉 로켓 발사의 반발은 최근 주가에 부담을 주었고, 이는 뉴트로닉 로켓의 변동성에 대한 취약성을 보여줍니다. 이 회사는 아직 수익을 창출하지 못했으며, 분석가들은 2027년이 되어서야 수익을 낼 수 있을 것으로 예상하고 있습니다. 현재 수익이 부족하기 때문에 중성자 로켓 발사가 추가로 지연되면 주가에 부담이 될 수 있으므로 보수적인 투자자나 기간이 짧은 투자자에게는 이상적이지 않습니다.

 

즉, 로켓랩은 우주 경제에서의 입지를 구축하고 있습니다. 궁극적으로 더 큰 로켓의 발사는 마진 개선에 도움이 될 것이며, 우주 부품 사업은 꾸준히 성장하고 있습니다. 장기적인 성장 전망이 마음에 들고, 최근의 하락은 공격적인 투자자들이 신생 우주 기업의 주식을 매입할 수 있는 좋은 기회가 될 수 있다고 생각합니다.